Ловушка сберегательных счетов в Германии: миллионы родителей теряют деньги
Ловушка сберегательных счетов в Германии: миллионы родителей теряют деньги, хотя могли бы накопить около 43 000 евро.
Если откладывать по 100 евро в месяц с рождения ребёнка до его 18-летия, можно собрать очень разные суммы. Всё зависит от того, куда вы кладёте деньги.
Разбираем три самых популярных способа и объясняем, когда какой вариант действительно имеет смысл.
Читайте также: Спарплан и ваши накопления в Германии: что происходит, когда рынок падает.
Ловушка сберегательных счетов в Германии: миллионы родителей теряют деньги
100 евро в месяц за 18 лет — это 21 600 евро взносов.
Но результат зависит от инструмента:
- Сберкнижка — около 21 620 евро. Доход: примерно 20 евро за 18 лет.
- Накопительный счёт — примерно 25 970 евро. Доход: около 4 370 евро.
- ETF-портфель — около 43 100 евро. Доход: примерно 21 500 евро.
Инфляция усиливает разрыв. При инфляции 2% в год 21 600 евро через 18 лет будут стоить как сегодняшние 15 100 евро. Сберкнижка не просто не приносит дохода — она теряет покупательную способность.
Что выбрать:
- Накопительный счёт — для денег, которые понадобятся в ближайшие 3–5 лет (поездка классом, права).
- ETF-портфель — для длинного горизонта до совершеннолетия. 18 лет исторически достаточно, чтобы пережить падения рынка.
Налоги: если депозит оформлен на имя ребёнка, доходы чаще всего полностью освобождаются от налога. Но в 18 лет деньги принадлежат только ребёнку — и он распоряжается ими самостоятельно.
Читайте также: Переходят ли пенсионные накопления по наследству в Германии.
Ловушка сберегательных счетов в Германии: 100 евро в месяц до 18 лет
Представим, что вы откладываете по 100 евро в месяц с самого рождения ребёнка до его 18-летия. Всего вы внесёте 21 600 евро.
Дальше всё зависит от того, где лежат деньги:
- Сберкнижка (0,01%) — около 21 620 евро. Доход: примерно 19 евро.
- Накопительный счёт (в среднем 2%) — около 25 970 евро. Доход: примерно 4 370 евро.
- ETF-портфель (в среднем 7%) — около 43 100 евро. Доход: примерно 21 500 евро.
Разница между сберкнижкой и ETF — около 21 500 евро. Это примерно столько же, сколько вы вообще внесли за 18 лет.
Расчёты сознательно осторожные: мировой индекс MSCI World с 1970 по 2024 год давал в среднем около 7,7% в год.
Читайте также: Германию ждёт трудный сентябрь: 5 главных испытаний.
Сберкнижка: самый дорогой способ
Сберкнижку часто открывают бабушки и дедушки при рождении внука. Желание хорошее, но мало кто задумывается о последствиях. Процент по таким счетам у многих банков — 0,01%, иногда 0,25%. В любом случае это намного ниже инфляции.
И именно в этом проблема. При инфляции 2% в год 21 600 евро через 18 лет будут иметь покупательную способность всего около 15 100 сегодняшних евро. То есть сберкнижка не просто приносит мало дохода — она реально стоит вам денег.
К этому добавляется условие снятия: по многим сберкнижкам без предварительного уведомления можно снимать не более 2 000 евро в месяц. Итог: в 2026 году у сберкнижки не осталось аргументов. Накопительный счёт даёт ту же безопасность, ту же систему страхования вкладов и заметно больше процентов.
Читайте также: Плюсы и минусы детской накопительной пенсии в Германии.
Ловушка сберегательных счетов в Германии: накопительный счёт
У накопительного счёта есть чёткое место в финансах ребёнка — но не как основной инструмент на 18 лет. Это правильный выбор для денег, которые понадобятся в ближайшие 3–5 лет: поездка классом, конфирмация, права, первая собственная квартира.
Лучшие предложения сейчас дают больше 4%, но почти всегда это акционные проценты на 4–5 месяцев и только для новых клиентов. Потом ставка часто падает до 1–2%. Постоянные предложения без ограничений сейчас в диапазоне 2,5–3%.
Важно: процент плавающий. То, что сегодня даёт 3%, через два года может дать 0,5% — именно так было в норме между 2015 и 2021 годами. На горизонте 18 лет накопительный счёт — не надёжный источник доходности, а скорее парковка для денег.
Читайте также: Германия начнёт получать данные об украинских счетах: что нужно знать до 30 сентября.
ETF-портфель: первый выбор на 18 лет
ETF повторяет целый индекс, например MSCI World с примерно 1 400 компаниями из 23 развитых стран. Вы покупаете не отдельную акцию, а кусок мировой экономики. Расходы на широкие мировые ETF часто ниже 0,3% в год, а многие брокеры предлагают такие портфели бесплатно.
Противники обычно говорят: это слишком рискованно для детей. Но на таком горизонте этот аргумент не работает. За последние более чем 50 лет тот, кто инвестировал в MSCI World минимум на 15 лет, не терял деньги независимо от момента входа. 18 лет — выше этого порога. Гарантии на будущее нет, но это надёжный ориентир.
Совет: за два-три года до 18-летия постепенно переводите деньги в накопительный счёт. Тогда итоговая сумма не будет зависеть от курса в месяц дня рождения. Как конкретно настроить такой план, описано в нашем руководстве по ETF-портфелю для детей.
Читайте также: В Германии получателям пособий сократят лимиты накоплений с 1 июля.
Ловушка сберегательных счетов в Германии: налоги
Собственный портфель для ребёнка, часто называемый юниорским или детским депозитом, даёт налоговое преимущество: у ребёнка есть собственный необлагаемый минимум по сбережениям в 1 000 евро в год плюс собственный базовый необлагаемый доход. Со справкой о необложении из налоговой доходы обычно полностью освобождаются от налога.
Но есть подвох: то, что оформлено на имя ребёнка, юридически принадлежит ребёнку. В 18 лет он может распоряжаться этим свободно, даже против вашей воли. Кроме того, собственное имущество может позже повлиять на семейную страховку или право на BAföG.
Если хотите этого избежать, копите на своё имя и передайте деньги позже — но тогда вы отказываетесь от налоговых льгот ребёнка.
Читайте также: Ранняя пенсия в Германии через накопления: как это работает.
Сберкнижка, счёт, ETF: что делать дальше?
Что делать по шагам:
- Разделите цели: деньги на ближайшие годы — на накопительный счёт, деньги к 18-летию — в ETF-портфель.
- Выберите депозитарий: смотрите на бесплатное ведение счёта, бесплатные портфели и низкий минимальный взнос. Обзор есть в сравнении детских депозитариев.
- Широко распределяйте: достаточно одного мирового индекса. Отдельные страны, отрасли или тренды только повышают риск.
- Оформите освобождение: подайте поручение на освобождение от налога, а при более высоких доходах получите справку о необложении.
Вывод: время — главное преимущество вашего ребёнка
Ни у одного другого вкладчика нет такого длинного горизонта инвестирования, как у новорождённого. Именно это преимущество и теряет сберкнижка. На горизонте 18 лет ETF-портфель — явно лучший выбор, а накопительный счёт дополняет его для всего, что понадобится раньше.
И ещё один аргумент в пользу портфеля: если вы с 12–14 лет даёте ребёнку следить за динамикой курса, вы попутно формируете понимание того, как работает инвестирование. Возможно, это в итоге стоит больше, чем разница в 21 500 евро.
Важно: данные актуальны на 23 сентября 2026 года и не являются инвестиционной рекомендацией.
Читайте также: 5 мифов о частных пенсионных накоплениях в Германии.
Последние новости
