Налоговые письма для инвесторов Германии в 2026 году

В январе 2026 года миллионы людей, которые инвестируют в фонды или ETF, получат письмо из налоговой службы. Его важно внимательно прочитать, потому что оно касается налогов.

Налоговые письма для инвесторов Германии в 2026 году: с середины июня и до конца июля 2026 года около 21,4 миллиона человек получат письма о повышении своей пенсии.

Кроме того, уже в январе 2026 года многие инвесторы получат важные письма от налоговой службы. В начале года частные инвесторы должны будут заплатить налоги, даже если они не продавали акции и не выводили прибыль.

По данным Немецкого института акций (DAI), в 2025 году в Германии было 14,1 миллиона человек, владеющих акциями. Поэтому налоговые письма, скорее всего, придут в очень многие семьи.

Налоговые письма для инвесторов Германии в 2026 году: этот налог подлежит уплате в начале года

Речь идёт о так называемой авансовой паушальной сумме — это налог на «виртуальный доход», который возникает, когда стоимость фонда или ETF растёт.

По данным GLS Bank, этот налог в принципе касается всех инвесторов, которые вложили деньги в фонды или ETF с реинвестированием прибыли. Как объясняет Postbank, государство считает доходом не только то, что инвестор получил на руки, но и ту прибыль, которая осталась внутри фонда и была снова вложена.

Однако, как пишет журнал Comdirect, этот налог начисляется только в том случае, если в 2025 году фонд действительно вырос в цене.

Расчёт этой суммы происходит по формуле:

базовая процентная ставка × стоимость паёв фонда в начале года × 0,7.

На этот «расчётный» доход взимается налог 25 %, а также солидарный сбор и, при необходимости, церковный налог.

Эксперт Postbank Михаэль Кошацки поясняет, что в последние годы базовая ставка частично была отрицательной, поэтому этот налог часто вообще не применялся. Но с 2024 года ставка снова стала положительной — и в 2026 году многие инвесторы могут быть неприятно удивлены.

Из-за того, что в 2025 году базовая процентная ставка выросла до 2,53 процента, значительно увеличилось число людей, которые превышают свою налоговую льготу и поэтому видят реальные списания денег со своего банковского счёта.

Что потребители с фондами должны проверить после получения почты в январе 2026 года

Если инвестор позже продаёт свои паи фонда, уже уплаченная авансовая паушальная сумма засчитывается. Это значит, что при реальной прибыли налог не взимается дважды. Но если после уплаты этого налога цена фонда упадёт, вернуть уплаченные деньги уже нельзя — компенсации не предусмотрено.

Поэтому потребителям важно проверить, действительно ли они превысили необлагаемую сумму. До 1 000 евро в год, а для супружеских пар до 2 000 евро, действует так называемая паушальная сумма для вкладчиков — в этом пределах налог на реальные и расчётные доходы от инвестиций не взимается.

Люди с низким доходом могут также подать заявление об освобождении от удержания налога. С таким подтверждением доходы от капитала в пределах новой базовой налоговой льготы 2026 года — 12 348 евро или 24 696 евро для супругов — полностью остаются без налогообложения, сообщает Postbank.

Сегодня в 19:41