Новая система пенсионных накоплений в Германии в 2026 году
Новая система пенсионных накоплений в Германии в 2026 году: люди всё чаще инвестируют в акции и биржевые фонды (ETF). Уже три года подряд вложения в них бьют рекорды. Крупные игроки (страховые компании и пенсионные фонды) и обычные граждане массово скупают ценные бумаги.
Читайте также: Что нужно для оформления пенсии в Германии в 2026 году.
Новая система пенсионных накоплений в Германии в 2026 году
В Германии планируют реформировать пенсионную систему: сейчас пенсионерам выплачивают деньги напрямую из взносов работающих граждан (так называемая распределительная система или договор поколений), но этого становится недостаточно, поэтому власти решили привлечь биржу.
Новое правительство во главе с Фридрихом Мерцем хочет создать смешанную систему, где часть пенсионных взносов по-прежнему будет уходить нынешним пенсионерам, а часть — инвестироваться в акции и другие ценные бумаги.
Для этого государство возьмёт кредиты, чтобы сформировать «поколенческий капитал» — стартовый денежный фонд, который вложат в акции через специальные государственные или частные фонды. Если инвестиции окажутся удачными, полученную прибыль примерно с 2035 года начнут направлять на поддержку пенсионной системы, чтобы покрыть её дефицит и заставить деньги работать на бирже для дополнительной доходности.
Читайте также: Реабилитация перед пенсией в Германии: виды поддержки.
Новая система пенсионных накоплений в Германии в 2026 году: как сэкономить на налогах
Скоро появится новый вид пенсионных накоплений, который придет на смену старому договору «Ристер». Называться это будет, условно, «Депозит для пенсионных накоплений».
Главная фишка — можно сэкономить на налогах. Сейчас и до 2030 года: если вы откладываете на пенсию, можете внести в декларацию до 1800 евро в год как «специальные расходы». Эти деньги не облагаются налогом. С 2030 года: лимит поднимут до 3500 евро в год.
Бонусы: к этой сумме могут добавиться надбавки за детей или для тех, кто мало получает и только начинает карьеру.
Как налоги работают потом?
- Пока копите: никаких налогов платить не нужно. Все доходы от инвестиций (проценты, прибыль) копятся без вычетов.
- Когда выйдете на пенсию (с 65 лет): вы начинаете получать выплаты, и вот тогда с них уже берут налог. Но для пенсионеров ставка ниже.
- Бонус: можно снять 30% накоплений сразу одной суммой, а не получать их частями.
Читайте также: Миф о дешёвых ETF: когда низкая комиссия не главное.
Новая система пенсионных накоплений в Германии в 2026 году: как выбрать ETF
Чтобы деньги росли, их вкладывают в биржевые фонды (ETF).
Главные советы, какой ETF выбрать:
- Накопительный (реинвестирующий): выбирайте тот, где прибыль не выплачивается вам на карман, а автоматически вкладывается обратно. Это работает как снежный ком — ускоряет рост капитала к старости.
- Мировой: лучше не гадать, какая страна выстрелит, а купить фонд, который вкладывается во весь мир. Так вы ставите на рост мировой экономики в целом.
- Широкая диверсификация: внутри фонда должны быть тысячи разных компаний из разных секторов. Это снижает риск.
- Низкие издержки: чем дешевле фонд в обслуживании, тем больше денег останется у вас.
- Высокая ликвидность: фонд должен легко продаваться и покупаться.
Важно: Рынок акций всегда рискованный — цены то падают, то растут. Но если следовать этим советам, вы повышаете шансы на то, что к старости у вас накопится приличная сумма.
Читайте также: Планируемые изменения пенсий для разведённых в Германии.
Около 120 миллионов дотаций к пенсиям в 2025 году – поворот к рынку капитала необходим
Получается, что в будущем государственная пенсия, скорее всего, будет опираться уже не только на взносы работающего поколения, но и на доходы, полученные от вложений в биржевые инструменты. Это даст государственному пенсионному страхованию (GRV) ту самую финансовую свободу, которой ему сейчас так не хватает.
Но даже несмотря на это, каждому стоит позаботиться о себе самому: например, с 2027 года появится новый вариант — так называемый депозит для пенсионных накоплений, который предлагает федеральное правительство, или можно сделать ставку на корпоративную пенсию.
Ситуация сегодня непростая: из‑за демографических изменений пожилых людей становится всё больше, а вот тех, кто платит взносы, — всё меньше. Поэтому пенсионная система уже не справляется без серьёзной поддержки со стороны государства. На данный момент примерно каждый пятый евро из федерального бюджета уходит именно на пенсии. Чтобы было понятнее: в 2025 году на пенсионное страхование планируют выделить более 121 миллиарда евро. Это огромные деньги, и нагрузка на бюджет будет только расти, если ничего не менять.
Читайте также: Пенсионные страхи в Германии: почему немцы выбирают ETF.
Последние новости
